我國(guó)小微金融產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀調(diào)研與市場(chǎng)前景分析

    過(guò)去，一提到小微金融，指的就是小微貸款。但如今，這樣的概念已經(jīng)大大拓展，不只是貸款，還有股權(quán)的服務(wù)、資本金的服務(wù)、存款、保險(xiǎn)和其他一些增值服務(wù)。

    一般傳統(tǒng)上說(shuō)到小微的服務(wù)對(duì)象，大家想到的是窮人，而服務(wù)手段很多是津貼或者是政府的財(cái)政支出。因此，從事這樣一些服務(wù)工作的機(jī)構(gòu)有可能就是政府機(jī)構(gòu)，至少是準(zhǔn)政府機(jī)構(gòu)或者是得到政府資金支持的機(jī)構(gòu)。但現(xiàn)情況已經(jīng)發(fā)生變化，小微金融對(duì)象還包括了那些或許并不算貧困，但仍然不能從正規(guī)渠道獲得金融服務(wù)的個(gè)人或小型企業(yè)。而這樣的變化，揭示了正規(guī)金融體系難以對(duì)這些產(chǎn)生自草根的個(gè)人和企業(yè)提供持續(xù)的、有競(jìng)爭(zhēng)力的服務(wù)的現(xiàn)實(shí)，也就意味著小微金融體系有著廣闊的發(fā)展空間與需求。這正是世界各國(guó)政府都致力于發(fā)展、支持小微金融的原因。

    在小微金融企業(yè)出現(xiàn)之前,中小型企業(yè)的貸款只能通過(guò)商業(yè)銀行這一條途徑,而從商業(yè)銀行申請(qǐng)小額貸款并不容易,其手續(xù)復(fù)雜,程序繁瑣,而且監(jiān)管制度較大中型企業(yè)更為嚴(yán)茍。小微金融機(jī)構(gòu)的出現(xiàn),大大拓寬了中小型企業(yè)的融資渠道,并且這種小微金融企業(yè)相對(duì)于商業(yè)銀行更具靈活性,能更好地滿足新增的貸款需求,及不同客戶的特殊需求,甚至為不同客戶提供量身定制的融資服務(wù)。

    2016年6月末，人民幣小微企業(yè)貸款余額19.31萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)15.5%，增速比上季末高1個(gè)百分點(diǎn)，比同期大型和中型企業(yè)貸款增速分別高4.6個(gè)和8.2個(gè)百分點(diǎn)。2016年6月末，小微企業(yè)貸款余額占企業(yè)貸款余額的30.7%，占比比去年同期占比水平高1.2個(gè)百分點(diǎn)。上半年小微企業(yè)貸款新增1.48萬(wàn)億元，同比多增4954億元，增量占同期企業(yè)新增款的36.3%，比去年同期占比水平高11個(gè)百分點(diǎn)。

    據(jù)博思數(shù)據(jù)發(fā)布的《2017-2022年中國(guó)小微金融行業(yè)市場(chǎng)運(yùn)營(yíng)狀況分析與投資建議分析報(bào)告》表明：截至2015年末，全國(guó)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)小微企業(yè)貸款余額23.46萬(wàn)億元，占各項(xiàng)貸款余額的23.90%。小微企業(yè)貸款余額戶數(shù)1322.6萬(wàn)戶，較上年同期多178萬(wàn)戶。

2011-2016年上半年我國(guó)小微企業(yè)貸款余額走勢(shì)圖
 

資料來(lái)源：中國(guó)人民銀行

    “小微金融”自2008年正式提出以來(lái)，至今已經(jīng)走過(guò)七年的發(fā)展歷程，小微金融服務(wù)也從最初的模式探索階段轉(zhuǎn)入優(yōu)化提升階段。2013年以來(lái)，在小微企業(yè)面臨著經(jīng)濟(jì)放緩、經(jīng)營(yíng)壓力較大、風(fēng)險(xiǎn)提升的形勢(shì)下，小微金融服務(wù)機(jī)構(gòu)堅(jiān)持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的基本出發(fā)點(diǎn)，不斷探索可持續(xù)、專業(yè)化的發(fā)展道路。

1、中國(guó)小微企業(yè)金融服務(wù)經(jīng)歷三個(gè)演變和進(jìn)化階段：

　　2008-2010年以前，模式形成階段，小微金融概念正式被提出。2008年下半年，中國(guó)民生銀行在華東10家分行試點(diǎn)小微企業(yè)貸款；2009年2月份，“商貸通”品牌和小微貸款正式推開。

　　2011-2012年，服務(wù)深化階段，小微金融服務(wù)由融資為主轉(zhuǎn)向以提供綜合金融服務(wù)為導(dǎo)向。對(duì)模式形成階段進(jìn)行了理論總結(jié)，提出了“大數(shù)法則、價(jià)格覆蓋風(fēng)險(xiǎn)、專業(yè)化、專門化、批量化、綜合服務(wù)”等理論基礎(chǔ)。

　　2013年至今，轉(zhuǎn)型提升階段，民生銀行提出“聚焦小微、打通兩翼”的轉(zhuǎn)型目標(biāo)，以“模塊化、標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)模化”為原則，實(shí)現(xiàn)“做強(qiáng)分行，做大支行”，打破傳統(tǒng)銀行“兩級(jí)管理、一級(jí)經(jīng)營(yíng)”體制上的革命性創(chuàng)新，為小微金融向2.0模式提升奠定了堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。

　　2、制度環(huán)境

　　制度環(huán)境好轉(zhuǎn)對(duì)小微企業(yè)融資難起到一定緩解作用。金融機(jī)構(gòu)尤其是商業(yè)銀行，因地制宜出臺(tái)相關(guān)對(duì)策改善小微金融服務(wù)，形成了“政府出政策，銀行推對(duì)策”的良性循環(huán)。

　　小微企業(yè)金融服務(wù)需求仍有較大差距。企業(yè)與金融機(jī)構(gòu)建議根據(jù)國(guó)家對(duì)企業(yè)最新的劃型標(biāo)準(zhǔn)，在《中小企業(yè)促進(jìn)法》中按照中型企業(yè)和小微企業(yè)進(jìn)行相關(guān)政策的細(xì)分，便于在稅收、政府采購(gòu)、公共服務(wù)等方面制定優(yōu)惠政策。

　　小微企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)和統(tǒng)計(jì)制度存在一定問題。大多數(shù)銀行都依據(jù)有關(guān)部門2011年發(fā)布的劃型標(biāo)準(zhǔn)認(rèn)定小微企業(yè)，在錄入貸款客戶信息時(shí)，系統(tǒng)會(huì)對(duì)小微企業(yè)客戶進(jìn)行自動(dòng)分類，一些貸款額度很大的客戶因人數(shù)較少而被劃分為小微企業(yè)類，導(dǎo)致小微企業(yè)貸款數(shù)據(jù)虛高。

　　金融機(jī)構(gòu)服務(wù)小微客戶的運(yùn)營(yíng)成本提升壓力較大。對(duì)于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，納稅未考慮銀行在服務(wù)小微企業(yè)過(guò)程中的較高軟硬件成本和風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量、不良核銷等因素，應(yīng)稅負(fù)擔(dān)進(jìn)一步加重，建議加大小微金融稅收扶持政策力度。

　　小微貸款投放的存貸比約束也是商業(yè)銀行反映強(qiáng)烈的問題。“輕資產(chǎn)、頻交易”的小微企業(yè)往往結(jié)算資金沉淀較少，總體貸款需求量大但單戶“短、小、頻、急”，但中小股份制銀行往往受制于資本金和存貸比約束，在貸款額度上不能持續(xù)穩(wěn)定為小微企業(yè)提供服務(wù)。

3、小貸公司

    法律及監(jiān)管的嚴(yán)格限制，小貸公司的可持續(xù)發(fā)展一直面臨資金不足的難題。2013年，監(jiān)管機(jī)構(gòu)、地方政府、小貸公司對(duì)此做出諸多嘗試與努力，形成了一些可以推廣的模式。探索融資模式創(chuàng)新、拓展資金來(lái)源渠道成為小貸公司進(jìn)一步發(fā)展的現(xiàn)實(shí)選擇。

4、互聯(lián)網(wǎng)金融

    互聯(lián)網(wǎng)金融在加劇銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的同時(shí)，也給商業(yè)銀行帶來(lái)了機(jī)遇與變革：移動(dòng)作業(yè)化和線上供應(yīng)鏈金融促進(jìn)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)線上化升級(jí)；網(wǎng)絡(luò)貸款和信貸工廠則使互聯(lián)網(wǎng)思維和大數(shù)據(jù)技術(shù)得到廣泛應(yīng)用；商業(yè)銀行嘗試通過(guò)自行搭建或合作搭建電商平臺(tái)、設(shè)立P2P投融資平臺(tái)等方式，實(shí)現(xiàn)后臺(tái)資金業(yè)務(wù)和前端交易的結(jié)合，提升平臺(tái)和渠道的控制能力。

5、國(guó)際經(jīng)驗(yàn)

    富國(guó)銀行作為美國(guó)最大的小微企業(yè)貸款發(fā)放者，在小微客戶研究、業(yè)務(wù)流程創(chuàng)新、交叉銷售機(jī)制、電子渠道整合、信用評(píng)分模型等方面的做法具有借鑒作用。開泰銀行的中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)占泰國(guó)30%的市場(chǎng)份額，在細(xì)分客戶群體、產(chǎn)品服務(wù)創(chuàng)新、差異化銷售模式、集中運(yùn)營(yíng)管理等方面積累了豐富經(jīng)驗(yàn)。硅谷銀行致力于服務(wù)科技型小微企業(yè)，創(chuàng)新經(jīng)營(yíng)管理模式和風(fēng)險(xiǎn)控制手段，為我國(guó)民營(yíng)銀行的發(fā)展提供了借鑒。